Perusahaan-perusahaan Fintech ingin mengguncang bank, dan itu membuat The Fed khawatir.

WASHINGTON: The Federal Reserve of EE. UU Mereka menolak memberikan akses ke infrastruktur keuangan negara itu ke perusahaan "fintech" seperti OnDeck Capital Inc atau Kabbage Inc., yang membuat bank sentral berselisih dengan regulator lain yang ingin menggabungkan mereka.

Kantor Pengawas Keuangan Mata Uang (OCC) dan Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) sedang menjajaki pemberian lisensi yang mirip dengan bank federal kepada perusahaan teknologi yang menawarkan jasa keuangan. seperti transfer uang dan pinjaman.

Rencana tersebut merupakan bagian dari dorongan yang lebih luas oleh pemerintahan Presiden Donald Trump untuk meningkatkan bisnis kecil dan mempromosikan pertumbuhan pekerjaan. Lisensi federal akan memungkinkan perusahaan teknologi keuangan, yang saat ini beroperasi di bawah mozaik standar negara, untuk mengurangi biaya regulasi mereka dan berekspansi ke wilayah dan produk baru.

Namun, perusahaan-perusahaan fintech mengatakan mereka enggan berinvestasi dalam ekspansi di tingkat nasional tanpa akses ke sistem pembayaran, layanan penyelesaian dan alat-alat lain dari The Fed, dan bank sentral belum memutuskan apakah akan membiarkan mereka masuk. para pemain diatur dengan ringan.

Banyak pejabat The Fed khawatir bahwa perusahaan-perusahaan ini tidak memiliki kontrol manajemen risiko yang solid dan perlindungan konsumen yang dimiliki bank.

"Mereka mungkin ingin mengakses sistem pembayaran, tetapi mereka tidak ingin peraturan yang akan datang dengan akses itu," kata Presiden Fed St Louis James Bullard kepada Reuters pada November. "Saya khawatir teknologi finansial adalah sumber krisis berikutnya," tambahnya.

Perusahaan seperti PayPal dan LendingClub Corp telah menarik jutaan pelanggan dengan menawarkan kenyamanan yang lebih besar atau harga yang lebih baik daripada bank tradisional. OCC dan FDIC mengatakan bahwa perusahaan semacam itu dapat memperluas akses ke layanan keuangan karena model berbiaya rendah memungkinkan mereka untuk menjangkau daerah-daerah yang kurang terlayani dan menawarkan pinjaman kecil yang tidak terjangkau untuk bank-bank besar.

Tetapi beberapa perusahaan teknologi keuangan mengatakan mereka akan enggan menginvestasikan waktu dan sumber daya untuk meminta dan memelihara lisensi teknologi OCC baru OCC, kecuali jika Federal Reserve memberi mereka akses ke sistem pembayaran, sehingga mereka tidak perlu bergantung pada bank untuk mengirim uang. . Akses langsung akan menghilangkan biaya perutean bank, biaya operasi lima besar bagi banyak perusahaan teknologi keuangan, dan memungkinkan mereka untuk bersaing lebih efektif dengan pemberi pinjaman tradisional.

"Sulit untuk mengetahui apakah layak mengajukan permintaan jika Anda tidak tahu akses apa yang akan Anda miliki ke layanan The Fed," kata Jason Oxman, direktur eksekutif Asosiasi Transaksi Elektronik, yang mewakili bank dan teknologi keuangan. "Akan bermanfaat bagi Fed untuk mengklarifikasi."

Bank menolak, dengan alasan bahwa perusahaan fintech harus mengakses sistem Fed hanya jika mereka mematuhi aturan yang sama yang dihadapi bank. "Dia tidak menginginkan piagam baru yang tidak mematuhi aturan dan regulasi yang ada dan menyebut inovasi itu," kata Paul Merski, eksekutif. Wakil Presiden Komunitas Komunitas Bankir Amerika.

Disajikan pada bulan Juli, undang-undang OCC khusus memungkinkan fintech untuk beroperasi di seluruh negara dengan satu lisensi, asalkan memenuhi persyaratan likuiditas, modal, dan perencanaan kontinjensi tertentu.

Saat ini, regulator negara yang mengawasi fintech fokus terutama pada perlindungan konsumen, seperti batas suku bunga pada produk pinjaman, jaminan privasi dan pencegahan praktik yang tidak adil atau menipu. Beberapa negara juga mungkin mengharuskan perusahaan untuk mematuhi aturan anti pencucian uang, menyerahkan rencana bisnis atau mengizinkan pemeriksaan di tempat.

Sebagai perbandingan, hampir semua aspek operasi bank tunduk pada pengawasan ketat dan beberapa undang-undang federal dan negara bagian. Ini termasuk serangkaian persyaratan modal dan likuiditas, risiko operasional, risiko dunia maya, risiko pemasok, pencucian uang dan aturan kerahasiaan bank, pinjaman yang adil dan undang-undang pinjaman anti-diskriminasi.

Undang-undang fintech OCC tidak memungkinkan perusahaan untuk mengumpulkan deposito dengan asuransi federal, yang sekarang merupakan prasyarat untuk mengakses sistem pembayaran Federal Reserve.

PERTUMBUHAN CEPAT

Dalam pertemuan pribadi, pejabat Fed di Washington terpecah mengenai masalah ini, dan banyak yang enggan menawarkan jaminan atau bahkan panduan tentang bagaimana perusahaan keuangan harus melanjutkan, kata eksekutif perusahaan.

"Ini bukan jalan dua arah, itu saluran radio satu arah saat ini," kata Sam Taussig, kepala kebijakan global di Kabbage, yang berbasis di Atlanta, tentang komunikasi dengan Federal Reserve. "Kami tidak tahu apa yang sedang terjadi."

Beberapa pejabat merasa tidak nyaman dengan pertumbuhan pesat perusahaan teknologi keuangan, yang separuh dari konsumen di Amerika Serikat sekarang gunakan untuk mentransfer uang, menurut konsultan EY.

Dari 2010 hingga 2017, menurut Departemen Keuangan, lebih dari 3.330 perusahaan teknologi keuangan baru diciptakan, dan pembiayaan untuk perusahaan-perusahaan ini dikalikan tiga belas pada periode itu menjadi US $ 22 miliar.

Para pejabat khawatir bahwa para pemain muda ini mendukung pertumbuhan dalam manajemen risiko dan melek peraturan, kekhawatiran yang memburuk bulan ini ketika Fintech Robinhood secara keliru menyatakan bahwa rekening giro dan tabungan mereka yang baru diasuransikan oleh pemerintah. federal.

"Atlanta berusaha menjadi pusat teknologi keuangan, jadi saya memiliki kesempatan untuk berbicara dengan banyak pengusaha di bidang ini," kata Presiden Fed Atlanta Raphael Bostic pada konferensi perbankan akhir tahun lalu. "Hampir tidak ada dari mereka yang memiliki risiko di atas apa yang mereka pikirkan, dan itu membuatku gugup."

Beberapa pejabat khawatir bahwa akses langsung ke jaringan pembayaran berarti bahwa runtuhnya perusahaan fintech, kesalahan besar TI atau pelanggaran cyber, dapat menyebarkan risiko di seluruh sistem atau membahayakan konsumen.

Perusahaan-perusahaan Fintech berpendapat bahwa pertumbuhan mereka yang cepat hanya mencerminkan permintaan yang kuat untuk layanan mereka dan bahwa banyak yang sudah mematuhi serangkaian peraturan negara. Seorang juru bicara untuk Dewan Federal Reserve di Washington menolak berkomentar, tetapi Lael Brainard, salah satu gubernurnya yang mengepalai pemikiran Fed tentang masalah ini, juga mendesak kehati-hatian dalam mengizinkan perusahaan keuangan untuk memasuki sistem. Federal Reserve.

Juru bicara OCC Bryan Hubbard mengatakan undang-undang yang diusulkannya masih menawarkan banyak manfaat bagi perusahaan teknologi keuangan, yang dapat terus bermitra dengan bank yang dapat mengakses layanan Fed.

Regulator sedang dalam pembicaraan dengan lusinan perusahaan dan berharap untuk memberikan lisensi nasional pertama di bawah undang-undang baru awal tahun ini, sebuah harapan pengembangan yang diharapkan untuk memberikan tekanan pada Federal Reserve untuk secara resmi memperjelas posisinya.

(Pelaporan oleh Pete Schroeder, laporan tambahan oleh Howard Schneider dan Jonathan Spicer, diedit oleh Michelle Price dan Tomasz Janowski)

Be the first to comment

Leave a Reply

Your email address will not be published.


*